VNQ是投資什麼的ETF?想要輕易地成為包租公包租婆，你可不能不知道這檔由Vanguard所發行的 VNQ (Vanguard Real Estate ETF)，此ETF正是投資房地產。雖然說是投資房地產，但實際上投資的內容為Reits (Real Estate Investment Trust)，中文叫做不動產投資信託，此投資方法是透過大家共同出資將房地產證券化，使其可以在交易所進行交易，而投資的標的舉凡商辦大樓、飯店、醫院以及你能想到的房地產都在其範疇內，相較於一般的實質房地產投資，最大的差異在於投資人可以使用小額的資金就投資於房地產，流動性也較佳，除此之外，交易方式就跟股票、ETF相同，透過買入VNQ是個投資房地產的好方法。
Overview
- VNQ所投資的標的為美國不動產信託
- 追蹤的指數為MSCI US Investable Market Real Estate 25/50 Index
- 每季配發股息
- 美國法令規定REITs必須要將90%的收益以股利的方式發放
- 成立於2004/09/23
- 總資產總額約為574億美金
價格與費用
VNQ在2020/10/09的收盤價為83.35美元，相當於台幣2500元。
內扣費目前是0.12%，其他類似的標的平均是1.19%。
透過以下的比較圖，你將清楚的看到為何Vanguard是一間替投資人著想的公司，光是時常調降的內扣費就幫投資人省下許多費用。
績效
截至2020/09/30，VNQ從成立到現在的年化報酬率約為7.68%。
近十年的年化報酬差不多8.49%，績效非常優秀。
稅後的報酬則是如下表 (紅框符合海外投資人被扣30%的稅賦狀況)
標的配置 (截至2002/09/30)
VNQ目前投資於美國181家公司，然而房地產總類有很多，以下為VNQ投資的類別
- 有高達41.5%投資於專業不動產信託的公司
- 其次是住宅類型的Reits:13.5%
前十大持股如下
- 第一名為Vanguard房地產基金: 12.1%
- 前十名加起來共48.6%，相當於一半的占比
總結
如果你想要花一點小資金就能投資於美國的房地產，VNQ是個不錯的選擇，內扣費僅有0.12%，目前持有的費用差不多是2500元。買入VNQ不但可以廣泛的投資於不動產標的上，Reit的另外一個特點還可以抗通膨，是個讓你成為包租公包租婆外還能享有資產保值的選擇。
連續投入VNQ二十年，每個月投資一萬元
透過買進並持有，投資VNQ所獲得的十年年化報酬將近8.49%，也就相當於每過9年左右你所投入的資產就可以翻倍。
值得注意的是，其實當投資人買入VTI(美國整體市場)或是VT(全球股票市場)，其所包含的標的就已囊括Reits，換句話說，如果在資產配置中加入VNQ的部位，相當於加重對於房地產種類的權重，至於想要加重多少比例，就因人而異。
儘管VNQ在過去十年的績效看似優秀，不過請記得過去績效不代表未來，指數化投資僅僅只是獲取指數的報酬。
不知道怎麼使用ETF打造資產配置? 請參考全球股票市場配置分析。
不知道該買房還是租房嗎? 歡迎參考 擁有頭期款的小資族該如何抉擇?
延伸閱讀:
不買房也可以租房租到飽
房貸怎麼還最划算?
提前償還房貸計算機
