首頁 指數化投資 股票市場要崩潰了嗎?

股票市場要崩潰了嗎?

by chenyp

股票市場要崩潰了嗎?


近期市場下跌的原因,很可能就是投資人對於武漢肺炎的害怕!這也是從2009年以來,S&P500第18次從高點拉回超過5%。

你現在趕到害怕? 是否考慮要把手上的持股給賣出呢?

每當我們經歷其中一次的回調,各種報章雜誌、媒體、電視、部落客等等都在給你一種好像世界末日要來的感覺,然而,這些對長期投資者來說都是種噪音。下跌的情形很常發生,拉回的原因你是真的想知道嗎?

不。

你想知道的是什麼時候會止跌,會跌到哪裡去。

也正是這個原因,所以新聞傳遞的噪音不斷增加,每當股市下跌一點,就有可能下跌的更多,投資人就會越來越擔心,如果股市真的崩潰,那經濟的未來前景該怎麼辦?


回顧過去百年的歷史,投資者共經歷10次財富大幅虧損

上述的統計資料分為兩個時間區段,原因在於大蕭條的時候實在是過於嚴重,偏離一般的其他下跌狀況(但是他依然發生);然而,從1946至今,下跌的幅度高於20%的發生機率是14.13%,超過30%的機率是2.79%。

仔細想想,如果我們知道這些大幅下跌的狀況很少發生,那為什麼我們需要花這麼多心思來擔心呢?

因為股下大幅下跌徹底傷害了人類的經濟
  • 1929年的崩盤,抵銷了過去30年累積的報酬
  • 1973-1974的崩盤,讓股市市值退回到1958年
  • 2009的崩盤,最低點回到了1996年的價格

這或許就是為什麼投資者這麼擔心股市下跌的原因所在了!!!!


那麼最重要的問題是,股票市場會崩潰嗎?

很抱歉,沒有人可以回答你這個問題。

但是有個好消息是,那些擔心市場大幅下跌的投資者(沒錯,就是在讀此文章的你),是可以提前做些事情讓自己在市場潰堤的狀況下存活下來。我們無法預測下次市場崩潰的時間,但是我們可以預先做好準備。

首先我們先了解一下風險跟回報的關係

  • 承受的風險越大,報酬所帶給你的也越多
  • 承受的風險越大,也代表你願意承受失去更多

整體來說,不同的資產組合,所帶給你的回報跟跌幅是不同的

所以,或許你已經知道我們要說的這個預防的方法了。

資產配置的重要性

如果你在50/50的股債平衡中投資十萬,你應該要問問自己,我是否可以承收兩萬五千元的跌幅,如果答案是不行,那你要做的事情就是增加債券或是現金的比例。

在投資的過程中,看到資產上漲你固然會很開心,但是看到資產下跌,那才是你投資的考驗。如果過去這幾天的下跌讓你緊張甚至睡不著覺,你應該改變你的組合。但是相反的,如果你沒有什麼感覺,或許你其實可以承受更大的風險也說不一定。

儘管市場崩潰的機率很小,但是所帶來的毀滅性卻是很巨大的。就像是你在搭飛機一樣,儘管數據顯示飛機是數一數二安全的交通工具,但是你依然懼怕真的失事,而現在,媒體就是在跟你報導說,每次的亂流就像是飛機好像要失事般一樣。


close

追蹤FB: 小資YP投資理財筆記

相關文章

留下意見

error: 請尊重智慧財產權